Este palácio foi mandado construir no século XVII, provavelmente em 1649 pela família Mendes de Vasconcelos, tendo passado por grandes obras de melhoramento no século XVIII. Como é próprio dessa época, em pleno período barroco, privilegiou-se a ambiência natural, com jardins verdejantes. No seu interior destacam-se ainda hoje espaços e mobiliários típicos do estilo barroco.

Todo o traçado arquitetónico é barroco, com dois andares e planta retangular. Em redor do palácio há casa de uso agrícola, com lagos, tanques e sistemas de rega típicos da região.
O palácio propriamente dito é propriedade da Câmara Municipal e nele funcionam o posto de turismo, uma galeria de arte e uma biblioteca.

Créditos de Imagem: Câmara Municipal de Alter Chão